Fintech อธิบาย | เอ็มไอที สโลน (2024)

เมื่อได้ยินคำว่า “ฟินเทค” แล้วคุณก็มีแนวโน้มที่จะจินตนาการถึงวิสัยทัศน์ของมืออาชีพรุ่นใหม่ที่ซื้อขายหุ้นแบบรายวัน แบ่งเช็คด้วยแอปการชำระเงิน และปิดการจำนองโดยไม่ต้องก้าวเข้าไปในธนาคาร

Fintech ซึ่งเป็นการรวมเอา "บริการทางการเงิน" และ "เทคโนโลยี" เข้าด้วยกัน ได้รับการเหมารวมอย่างแน่นอนว่า แอปพลิเคชันเหล่านี้เน้นไปที่อุปกรณ์เคลื่อนที่เป็นหลัก ลูกค้าเป็นศูนย์กลาง และก่อกวนอุตสาหกรรมที่ไม่ชอบความเสี่ยง ซึ่งล้วนเป็นจุดเด่นของ Fintech ยุคใหม่ แต่การเข้าถึงของอุตสาหกรรมนั้นกว้างกว่ามาก โดยขยายไปถึงแบ็คออฟฟิศและบัญชีแยกประเภททางการเงินของธนาคาร บริษัทประกันภัย บริษัทจัดการทรัพย์สิน หน่วยงานกำกับดูแลของรัฐบาล และอื่นๆ

คาดว่าเทคโนโลยีทางการเงินทั่วโลกจะมีมูลค่าตลาดถึง 305 พันล้านดอลลาร์ภายในปี 2568ตามการพยากรณ์ข้อมูลตลาด การเติบโตดังกล่าวได้รับแรงหนุนจากการยอมรับอย่างรวดเร็วของผู้บริโภค และโดยธุรกิจต่างๆ โดยเฉพาะวิสาหกิจขนาดกลางและขนาดย่อม ที่หันมาใช้ฟินเทคเพื่อการธนาคารและการชำระเงิน การจัดการทางการเงิน การเงิน และการประกันภัย

ผู้อำนวยการสร้าง บมจMartin Trust Center สำหรับผู้ประกอบการ MITคุณลักษณะที่กำหนดของฟินเทคคือการผสมผสานระหว่างเทคโนโลยีและการเป็นผู้ประกอบการ

“Fintech เริ่มต้นเมื่อ Michael Bloomberg เริ่ม Bloomberg” Aulet กล่าว “ก่อนหน้านั้น มีบริษัทที่ให้บริการทางการเงิน แต่ Bloomberg เป็นบริษัททางการเงินเทคโนโลยีบริษัท. และมันเปลี่ยนเกมโดยสิ้นเชิง”

สำหรับ Aulet ผู้ร่วมพัฒนาคลาส MIT Sloan “Fintech Ventures” ร่วมกับศาสตราจารย์ฟินเทคหมายถึงนวัตกรรมที่มาจากนอกกำแพงทางการเงิน

“บริษัทฟินเทคคือบุคคลที่นำเทคโนโลยีมาสู่บริการทางการเงิน พวกเขากำลังแสดงวิธีใช้เทคโนโลยีเพื่อนำการเงินไปสู่อีกระดับหนึ่ง” Aulet กล่าว

Schoar ซึ่งเชี่ยวชาญด้านการเงินสำหรับผู้บริโภคและผู้ประกอบการกล่าวว่าสตาร์ทอัพด้าน Fintech เจริญรุ่งเรืองหลังจากตลาดหุ้นตกในปี 2551-52 ซึ่งเป็นช่วงที่ธนาคารต่างๆ อยู่ภายใต้การตรวจสอบกฎระเบียบที่เพิ่มขึ้นซึ่งสตาร์ทอัพไม่ได้อยู่ภายใต้ แต่สถาบันที่จัดตั้งขึ้นกำลังไล่ตามและตามทัน

“ตอนนี้การใช้จ่ายส่วนใหญ่ในสิ่งที่เราเรียกว่ากิจกรรม Fintech จริงๆ แล้วอยู่ในธนาคารขนาดใหญ่” Schoar กล่าว

Fintech ในอนาคตจะถูกกำหนดโดยข้อมูลและการเข้าถึง Schoar กล่าว แมชชีนเลิร์นนิงจะมอบข้อมูลเชิงลึกที่เฉพาะเจาะจงมากขึ้นจากชุดข้อมูลที่ใหญ่กว่าเดิม ในขณะที่ความคล่องตัวที่แพร่หลาย “ทำให้สามารถเข้าถึงผู้บริโภคได้ทันที และสำหรับผู้บริโภค สามารถเข้าถึงข้อมูลของตนเองได้ทันที”

และเมื่อคนรุ่นมิลเลนเนียลและเจเนอเรชัน Z เป็นผู้นำสตาร์ทอัพมากขึ้นเรื่อยๆ ความกังวลก็หมดไปนโยบายด้านสิ่งแวดล้อม สังคม และธรรมาภิบาลเป็นส่วนหนึ่งของสมการฟินเทคมากขึ้นเรื่อยๆ

“ฉันเป็นคนที่ขับเคลื่อนด้วยภารกิจอย่างมาก” Gabrielle Haddad, MBA ’17 ผู้ร่วมก่อตั้งและประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายปฏิบัติการของกล่าวเรตติ้งซิกมาซึ่งเสนอแพลตฟอร์มข่าวกรองเพื่อช่วยให้ธนาคาร องค์กร และรัฐบาลประเมินความเสี่ยงด้านอาชญากรรมด้านชื่อเสียง การดำเนินงาน และทางการเงินของคู่สัญญา “ฉันได้รับแรงบันดาลใจจากความจริงที่ว่าบริการทางการเงินเป็นประตูสู่โอกาสทางสังคมและเศรษฐกิจที่เพิ่มมากขึ้น และความก้าวหน้าทางสังคม”

ฟินเทคระเบิด!

บทความที่เกี่ยวข้อง

Gary Gensler เกี่ยวกับฟินเทค กฎระเบียบ และบล็อกเชน

MIT Sloan ศาสตราจารย์ภาคปฏิบัติที่สอน”FinTech: การสร้างโลกการเงิน,” สนับสนุนมุมมองที่กว้างของภาคส่วนนี้ ซึ่งได้รับการสนับสนุนจากคณะกรรมการความมั่นคงทางการเงินซึ่งเป็นองค์กรที่ปรึกษาระดับโลก

“เทคโนโลยีใดก็ตามที่เปลี่ยนแปลงรูปแบบธุรกิจทางการเงินอย่างเป็นรูปธรรม” Gensler กล่าวในการสัมภาษณ์เดือนกรกฎาคม 2020 ประธานาธิบดีไบเดนในเดือนมกราคมเสนอชื่อเกนสเลอร์ให้เป็นผู้นำสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์

“Fintech เป็นคำที่ใช้ในช่วง 20 ปีที่ผ่านมาโดยนายทุนร่วมลงทุนและผู้ประกอบการสตาร์ทอัพ แต่มันย้อนกลับไปหลายพันปี” Gensler อดีตประธานคณะกรรมาธิการการซื้อขายสินค้าโภคภัณฑ์ล่วงหน้าของสหรัฐฯ กล่าว

เขาเสนอไทม์ไลน์ด้านนวัตกรรมแก่นักเรียนโดยเปลี่ยนจากเช็คที่ต่อรองได้ในช่วงทศวรรษที่ 1500 ผ่านทางกระเป๋าเงินมือถือและแชทบอท “มันย้อนกลับไปถึงการประดิษฐ์เงินจริงๆ” เขากล่าว

Fintech อธิบาย | เอ็มไอที สโลน (1)

Gensler กล่าวว่าการพัฒนาสามประการจากกลางทศวรรษ 1990 ก่อให้เกิดฟินเทคสมัยใหม่ ได้แก่ อินเทอร์เน็ต โทรศัพท์มือถือ และคลาวด์ ไม่ใช่เรื่องบังเอิญที่ Amazon และ eBay ก่อตั้งขึ้นในปี 1995 และ PayPal ตามมาในอีกหนึ่งปีต่อมา
“ปี 1996 เป็นปีที่สำคัญมาก เพราะเราได้ค้นพบวิธีการรักษาความปลอดภัยธุรกรรมเชิงพาณิชย์บนอินเทอร์เน็ต วิธีย้ายแพ็กเก็ตข้อมูลไปรอบๆ ด้วยวิธีการเข้ารหัส” Gensler กล่าว “และทันใดนั้น สิ่งต่างๆ มากมายก็เริ่มเปลี่ยนแปลงและเปลี่ยนแปลง”

รองศาสตราจารย์ด้านการเงินและหุ้นส่วนผู้จัดการของบริษัทร่วมลงทุนกล่าวว่า ส่วนตลาดฟินเทคในปัจจุบัน “กว้างมากอย่างไม่น่าเชื่อ”กิจการเปลือกโลก.

“Fintech คือบริษัทใดก็ตามที่ใช้เทคโนโลยีเพื่อสนับสนุนบริการทางการเงินทุกประเภท” Rhodes-Kropf กล่าว ซึ่งอาจรวมถึงเทคโนโลยีด้านกฎระเบียบ การให้กู้ยืม การชำระเงิน การออม การลงทุน การประกันภัย คำแนะนำ robo การบัญชี การจัดการความเสี่ยง การประมวลผลการเรียกร้อง และ การรับประกันภัย

ในด้านการชำระเงิน PayPal ได้เข้าร่วมโดยบริษัทสตาร์ทอัพอย่าง Square, Stripe, Toast, Plaid และ TransferWise ซึ่งทำให้การโอนเงินไปต่างประเทศง่ายและราคาถูกลง ในด้านเครดิต Lending Club, Revolut, SoFi และ Kabbage ดึงดูดความสนใจและส่วนแบ่งการตลาด

“Insuretechs” เช่น Assurance, Goji, Root และ WeFox รุกเข้าสู่ตลาดประกันภัย ในขณะที่ที่ปรึกษา robo จาก Betterment, Wealthfront และ Ellevest ดึงดูดลูกค้าด้วยคำแนะนำการลงทุนที่ไม่แพงและขับเคลื่อนด้วยอัลกอริทึม

เมื่อการเคลื่อนไหวของ Fintech เติบโตขึ้น จุดมุ่งเน้นก็จะเปลี่ยนจากแอปที่ต้องพบปะกับลูกค้าไปบ้างเพื่อแก้ไขปัญหาที่ยุ่งยากมากขึ้นของอุตสาหกรรม — ความปลอดภัยทางไซเบอร์ โดยเฉพาะการต่อต้านการฉ้อโกงทางไซเบอร์ และ “regtech” ซึ่งพยายามทำให้ภูมิทัศน์ด้านกฎระเบียบที่ซับซ้อนเป็นอัตโนมัติและปรับปรุงประสิทธิภาพทางการเงิน องค์กรบริการต่างๆ จะต้องเดินทางข้ามไป โรดส์-ครอปฟ์ กล่าว

กองเทคโนโลยีทางการเงิน

นวัตกรรมทั้งหมดนั้นถูกสร้างขึ้นและสร้างขึ้นจากกลุ่มเทคโนโลยีทางการเงินที่ยังคงมีการพัฒนาอยู่ ในมุมมองของ Gensler ดูเหมือนว่า:

Fintech อธิบาย | เอ็มไอที สโลน (2)

อุตสาหกรรมอยู่ในจุดที่อินเทอร์เน็ต อุปกรณ์พกพา และคลาวด์คอมพิวติ้งเป็นเดิมพัน แม้แต่กับผู้เล่นที่เป็นที่ยอมรับซึ่งนำเทคโนโลยีมาใช้อย่างช้าๆ ก็ตาม Gensler กล่าวว่านวัตกรรมในอีก 5-8 ปีข้างหน้าจะมาจากปัญญาประดิษฐ์,การเรียนรู้ของเครื่อง, และการประมวลผลภาษาธรรมชาติ— เทคโนโลยีที่แยกและวิเคราะห์ข้อมูลจากแหล่งข้อมูลที่ใช้ภาษา เช่น เอกสารรายงาน รายงานรายได้ ข่าวประชาสัมพันธ์ และโซเชียลมีเดีย

เปิดอินเทอร์เฟซการเขียนโปรแกรมแอปพลิเคชันอนุญาตให้บุคคลที่สามเข้าถึงข้อมูลที่ธนาคารพาณิชย์ขนาดใหญ่ถือครองมาแต่เดิม เซ็นเซอร์และเทเลเมติกส์กำลังสร้างตลาดรถยนต์ การดูแลสุขภาพ และประกันภัยทรัพย์สินใหม่

บล็อกเชนซึ่งเป็นเทคโนโลยีบัญชีแยกประเภทที่อยู่เบื้องหลัง Bitcoin และสกุลเงินดิจิทัลอื่น ๆ ถือเป็นเครื่องหมายคำถาม ณ จุดนี้ Gensler ซึ่งทำหน้าที่เป็นที่ปรึกษาอาวุโสของกล่าวความคิดริเริ่มสกุลเงินดิจิทัลของ MITและสอน”บล็อกเชนและเงิน” หาได้จาก MIT OpenCourseWare

“เราไม่แน่ใจว่าเมื่อใดจะเข้าสู่กลุ่มเทคโนโลยี ฉันไม่แน่ใจว่ามันจะเข้ามาทั้งหมด” เกนสเลอร์กล่าว “แต่มันเป็นตัวเร่งให้เกิดการเปลี่ยนแปลงอย่างแน่นอน”

4 เสาหลักแห่งความสำเร็จของฟินเทค

Aulet ซึ่งดูแลงานประจำปีของ Trust Centerเดลต้า วีการแข่งขัน Accelerator กล่าวว่าฟินเทคจะต้องเชี่ยวชาญสี่ด้านเพื่อที่จะประสบความสำเร็จ:

  • ผู้ประกอบการ.บริษัทที่มีวินัยซึ่งนำเสนอคุณค่าเชิงปริมาณที่ชัดเจนจะมีโอกาสประสบความสำเร็จได้มากกว่า
  • เทคโนโลยี.การเติบโตและโอกาสในตลาดฟินเทคส่วนใหญ่จะมาจากการใช้งานเชิงกลยุทธ์ของ AI, การเรียนรู้ของเครื่องจักร, การประมวลผลภาษาธรรมชาติ, และเซ็นเซอร์และหุ่นยนต์ขั้นสูง และนั่นอยู่เหนือความรู้ด้านคอมพิวเตอร์ที่จำเป็นในการจัดการและใช้ประโยชน์จากชุดข้อมูลขนาดมหึมาของบริการทางการเงินอย่างมีกลยุทธ์
  • ความรู้เกี่ยวกับโดเมนการเงินเป็นภาคส่วนที่มีกำไรมากที่สุดและถือเป็นภาคส่วนที่ซับซ้อนที่สุดของเศรษฐกิจ สตาร์ทอัพที่ไม่มีความรู้เชิงลึกเกี่ยวกับอุตสาหกรรมจะต้องดิ้นรนเพื่อระบุโอกาสที่เป็นไปได้และรักษาความน่าเชื่อถือไว้
  • นโยบายและระเบียบปฏิบัติเช่นเดียวกับตลาดพลังงานและเทคโนโลยีชีวภาพ กฎระเบียบของรัฐบาลมีบทบาทสำคัญในด้านการเงิน ซึ่งเป็นสิ่งหนึ่งที่สตาร์ทอัพมองข้ามอันตราย “คุณไม่สามารถทำฟินเทคได้ และเพิกเฉยต่อการแบ่งสาขานโยบายของมัน” Aulet กล่าว

Haddad สนับสนุนการประเมินของ Aulet

“คุณมีกฎระเบียบขนาดใหญ่นั้น และมันเพิ่มความซับซ้อนอีกชั้นหนึ่ง” Haddad กล่าว “เมื่อใดก็ตามที่คุณพยายามที่จะสร้างสรรค์สิ่งใหม่ๆ ในพื้นที่ที่มีการควบคุมอย่างเข้มงวด ความเข้าใจในกฎระเบียบจะถือเป็นสิ่งสำคัญอย่างยิ่ง”

บริษัทสตาร์ทอัพอื่นๆ ที่มีการเชื่อมต่อของ MIT ซึ่งประสบความสำเร็จอย่างโดดเด่นในการทำเครื่องหมายทุกช่อง ได้แก่ FutureAdvisor ซึ่งเป็นบริการการลงทุนอัตโนมัติที่ปัจจุบันเป็นเจ้าของโดยหินสีดำ;CoverWalletซึ่งนำเสนอความคุ้มครองประกันภัยแก่วิสาหกิจขนาดกลางและขนาดย่อมที่ปรับตามกลุ่มตลาดฟลายไวร์ซึ่งเป็นบริษัทการชำระเงินระดับโลก และริคท์ซึ่งสร้างเครื่องมือทางการเงินดิจิทัลที่ออกแบบมาเพื่อช่วยเกษตรกรในชนบทในประเทศกำลังพัฒนาหลีกเลี่ยงการแสวงประโยชน์ทางการเงิน

ภาวะการแข่งขัน

Fintechs มีคุณลักษณะอีกประการหนึ่งร่วมกับสตาร์ทอัพด้านเทคโนโลยีชีวภาพและเทคโนโลยีพลังงาน: พวกเขาไม่ "ขัดขวาง" อุตสาหกรรมของตนในลักษณะที่ Uber ขัดขวางภาคการขนส่ง แต่ควรพัฒนาคุณค่าที่นำเสนอในช่องเฉพาะระหว่างและระหว่างผู้เล่นรายใหญ่กว่ามาก

“บริษัทเทคโนโลยีชีวภาพพัฒนายาตัวใหม่ที่ยอดเยี่ยม และโดยส่วนใหญ่แล้วบริษัทยารายใหญ่ก็ซื้อยาเหล่านั้น” โรดส์-ครอปฟ์ กล่าว ในทำนองเดียวกัน “ฟินเทคเป็นสิ่งก่อกวน ใช่ แต่ไม่ใช่ในแง่ที่ว่าธนาคารเพื่อการลงทุนที่ใช้เทคโนโลยีใหม่บางแห่งกำลังจะทำให้ Goldman Sachs หายไป”

บทความที่เกี่ยวข้อง

Fintechs ธนาคารแบบเดิมแย่งชิงลูกค้า เคล็ดลับการวิเคราะห์จากสตาร์ทอัพที่ประสบความสำเร็จ

นั่นเป็นเพราะสถาบันการเงิน — คิดว่า Fidelity Investments Inc., Vanguard, Citigroup และ JPMorgan Chase & Co. — มีขนาดใหญ่มาก มีเงินทุนเพียงพอ และสามารถรับความท้าทายได้มากกว่า โดยการซื้อเทคโนโลยีสตาร์ทอัพที่พวกเขาชอบ (CoverWallet คือได้มาในเดือนมกราคม 2563 โดย Aon Plc) หรือพัฒนาเอง

ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา Big Finance และโดยเฉพาะอย่างยิ่ง Big Tech ได้ดำเนินการเชิงรุกในการเปิดตัวผลิตภัณฑ์ของคู่แข่งในด้านการชำระเงิน เครดิต และที่ปรึกษาด้านหุ่นยนต์ ซึ่งจะทำให้น้ำขุ่นมากขึ้น

“หนึ่งในบริษัทการชำระเงินที่ใหญ่ที่สุดในโลกคือ Alibaba ซึ่งเป็นบริษัทเทคโนโลยี” Gensler กล่าว “Apple, Google, Facebook และ Amazon บางส่วนต่างก็อยู่ในพื้นที่การชำระเงินที่คุณสามารถรับอินเทอร์เฟซและข้อมูลลูกค้าได้ .Apple ร่วมมือกับ Goldman Sachs และ MasterCard เพื่อเปิดตัวบัตรเครดิต Apple เฟสบุ๊คกำลังเสนอราศีตุลย์…คุณเรียกสิ่งนั้นว่าฟินเทคหรือเปล่า?”

เพื่อความอยู่รอดท่ามกลางยักษ์ใหญ่ที่ได้รับทุนสนับสนุนและมีอยู่ทั่วไปทุกหนทุกแห่ง ผู้ที่จะเป็นผู้ประกอบการจำเป็นต้องเข้าใจทั้งผู้เล่นทางการเงินและเทคโนโลยีที่เป็นที่ยอมรับ และมองหาพื้นที่เพื่อเพิ่มมูลค่า Gensler กล่าว

“ชุมชนทั้งสามแข่งขันกัน” Gensler กล่าว “และบริษัทสตาร์ทอัพกำลังพยายามคิดว่า 'มีรอยแตกร้าวอะไรบ้าง? เราจะทำอะไรได้ดีกว่า ถูกลง เร็วขึ้น? เราจะมอบประสบการณ์การใช้งานที่ดีขึ้นให้กับใครบางคนได้อย่างไร'”

แนวการกำกับดูแล

การคาดการณ์ของ Crystalball ในตลาดที่มีการลงทุนหนาแน่นนั้นไม่ใช่เรื่องง่าย ดังนั้นเมื่อเกิดการระบาดใหญ่ทั่วโลกและการเปลี่ยนแปลงอำนาจทางการเมือง ในด้านกฎระเบียบ มีสัญญาณปะปนกัน ลอรา โคเดรส อดีตผู้อาวุโสที่มีชื่อเสียงของกระทรวงกลาโหม กล่าวGolub ศูนย์การเงินและนโยบายที่เอ็มไอที สโลน จนถึงขณะนี้ รัฐบาลในสหรัฐอเมริกาและบางส่วนของสหภาพยุโรประมัดระวัง โดยพยายามปรับฟินเทคให้เข้ากับโครงสร้างการกำกับดูแลที่มีอยู่ และเสนอที่พักแบบครั้งเดียวให้กับบริษัทที่ต้องการฝ่าฝืนกฎ

บทความที่เกี่ยวข้อง

5 การคาดการณ์เกี่ยวกับอนาคตของกฎระเบียบทางการเงิน Berner และ Gensler กล่าวถึง 3 พลังในการปฏิรูปการเงิน

ในตอนแรก ประเทศอื่นๆ ใช้แนวทางที่เปิดกว้างมากขึ้น เพียงแต่จะปราบปรามเมื่อพบปัญหาการคุ้มครองผู้บริโภค ความเสี่ยงทางไซเบอร์ หรือการฉ้อโกงที่เกิดขึ้นอย่างที่เกิดขึ้นในประเทศจีนในปี 2559 และอีกครั้งในปี 2562 ซึ่งหลายประเทศผู้ให้กู้แบบ peer-to-peer ที่เกิดขึ้นในประเทศถูกพบว่าเป็นนักล่า

ขณะนี้ Kodres กล่าวว่าหลายประเทศได้ย้ายไปอยู่ตรงกลางของแนวทาง "การทดลองที่มีการควบคุม" โดยมีตู้ฟักและกล่องทรายที่ได้รับการสนับสนุนจากรัฐบาล เช่นในสหราชอาณาจักรและสิงคโปร์

ในสหรัฐอเมริกา ฝ่ายบริหารของ Biden จะต้องเผชิญกับทางเลือกที่ยากลำบาก Kodres ซึ่งเคยทำงานที่กองทุนการเงินระหว่างประเทศกล่าว

มีความปรารถนาในหมู่ผู้กำหนดนโยบายทางการเงินของวอชิงตันเพื่อให้แน่ใจว่าบริการทางการเงินสามารถเข้าถึงได้อย่างกว้างขวางมากขึ้นสำหรับทุกกลุ่มรายได้ หรือที่เรียกว่าการเข้าถึงบริการทางการเงิน Kodres กล่าว แต่เป้าหมายนั้นอาจบรรลุผลได้ดีที่สุดด้วยความได้เปรียบของเครือข่ายและความสามารถในการรวบรวมข้อมูลของ Big Tech ซึ่งเป็นภาคส่วนที่มีการปฏิบัติอยู่ในปัจจุบันภายใต้การตรวจสอบอย่างเข้มงวด.

ข้อกังวลเร่งด่วนกว่านั้นคือการคุ้มครองผู้บริโภค

“มีความกังวลว่าผู้คนจะเสี่ยงโชคกับเงินออมทั้งหมดที่มีอยู่ในตลาดหุ้นโดยไม่เข้าใจสิ่งที่พวกเขากำลังทำอยู่” Schoar ผู้ซึ่งได้กล่าวงานวิจัยที่ตีพิมพ์แสดงให้เห็นว่าบริษัทบัตรเครดิตมีแนวโน้มที่จะกำหนดเป้าหมายไปยังผู้บริโภคที่มีการศึกษาน้อยด้วยฟีเจอร์ "แบ็คโหลด" ที่ซ่อนอยู่ เช่น อัตราเปอร์เซ็นต์ต่อปีที่เป็นค่าเริ่มต้นในระดับสูง และค่าธรรมเนียมล่าช้าหรือเกินขีดจำกัด

ความกังวลเพิ่มสูงขึ้นในช่วงปลายเดือนมกราคม เมื่อแอปซื้อขายหุ้นยอดนิยม Robinhood กลายเป็นหนึ่งในกลไกที่เคยทำวิ่งขึ้นหุ้นของ GameStop. เหตุการณ์ดังกล่าว ซึ่งเปิดโอกาสให้เดย์เทรดเดอร์ต้องเผชิญหน้ากับกองทุนเฮดจ์ฟันด์ที่ใหญ่ที่สุดในวอลล์สตรีท ทำให้เกิดความตื่นตระหนกในหมู่หน่วยงานกำกับดูแลและผู้สนับสนุนผู้บริโภคกังวลว่านักลงทุนรายย่อยไม่เข้าใจความเสี่ยงทางการเงินของตนอย่างถ่องแท้

“ความจริงก็คือนักลงทุนรายย่อยจำนวนมากที่ดูเหมือนผู้ชนะหลังจากเพิ่มหุ้นของ GameStop อาจกลายเป็นผู้แพ้ในไม่ช้า” Andrew Ross Sorkin คอลัมนิสต์ทางการเงินของ New York Timesเขียนเมื่อวันที่ 28 มกราคม.

ในทางกลับกัน ผู้ใช้บางคนที่โต้แย้งว่าพวกเขารู้ว่ากำลังทำอะไรอยู่รู้สึกว่าถูกทรยศโดยการตัดสินใจของ Robinhood ที่จะจำกัดการซื้อขายหุ้นที่ใช้โซเชียลมีเดียบางส่วนในช่วงไม่กี่วันหลังจากการวิ่งครั้งแรก

“หลังจากที่กลายเป็นสถานที่ทางเลือกสำหรับนักลงทุนรายย่อย แอปนี้มีความเสี่ยงที่จะแยกฐานลูกค้าหลักออกไป” Sorkinเขียนในวันรุ่งขึ้น.

แม้กระทั่งก่อนเหตุการณ์ GameStop Robinhood ก็เป็นเช่นนั้นก.ล.ตเนื่องจากไม่ได้แจ้งลูกค้าว่ามีการขายคำสั่งซื้อหุ้นให้กับบริษัทการค้าและถูกกล่าวหาโดยหน่วยงานกำกับดูแลของรัฐแห่งหนึ่งของการใช้ “กลยุทธ์เชิงรุกเพื่อดึงดูดนักลงทุนที่ไม่มีประสบการณ์” และ “กลยุทธ์การเล่นเกมเพื่อจัดการลูกค้า”

Robinhood อาจเป็นตัวอย่างที่โดดเด่นที่สุดของการอภิปรายเรื่องการคุ้มครองผู้บริโภค แต่ไม่ใช่เพียงประเด็นเดียวเท่านั้นที่ผู้เฝ้าดูตลาดเห็นด้วย

“การแยกตัวกลางของบริการทางการเงินผ่านฟินเทคทำให้ผู้ที่ไม่มีความรู้ทางการเงินมีความเสี่ยงอย่างมาก” Schoar กล่าว

พยากรณ์ปี 2021 และต่อๆ ไป

Fintech ดำเนินไปอย่างไรในการแพร่ระบาดของ COVID-19 และความโกลาหลทางเศรษฐกิจที่เกิดขึ้น? ในตอนแรก การระบาดใหญ่ได้ช่วยกลุ่มฟินเทคบางกลุ่ม โดยเฉพาะการชำระเงินดิจิทัล ในขณะที่กีดกันกลุ่มอื่น ๆรวมถึงสินเชื่อดิจิทัล.

“เรามีบริษัท 3-4 แห่งที่ประสบความสำเร็จอย่างไม่น่าเชื่อเนื่องจากการแพร่ระบาดของโควิด-19 และยังมีบริษัทอื่นๆ อีก 2-3 แห่งที่ประสบหายนะ” โรดส์-ครอปฟ์ กล่าว “เราขอให้แต่ละธุรกิจของเราดำเนินการและคิดว่าธุรกิจเหล่านั้นจะเกี่ยวข้องกันได้อย่างไร นั่นอาจหมายถึง [อะไรก็ได้ตั้งแต่] การเปลี่ยนข้อความเล็กน้อยไปจนถึงการคิดใหม่เกี่ยวกับคุณค่าที่นำเสนอโดยพื้นฐาน”

บทความที่เกี่ยวข้อง

15 สตาร์ทอัพ MIT ที่น่าจับตามอง

ตอนนี้ตลาดเริ่มกลับมาแล้ว

“เทคโนโลยีโดยทั่วไปนั้นร้อนแรงมาก” โรดส์-ครอปฟ์กล่าว “ด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำเป็นประวัติการณ์เนื่องจากมีเงินออมเหลือเฟือ การลงทุนที่ให้ผลตอบแทนไกลในอนาคตจึงเป็นที่ต้องการ” ซึ่งเป็นข่าวดีสำหรับการลงทุนด้านฟินเทคส่วนใหญ่

Haddad จาก Sigma Ratings กล่าวว่าเธอเชื่อว่าการแพร่ระบาดได้เพิ่มโอกาสให้กับ Fintech โดยรวม “ตอนนี้เรากำลังอยู่ในโลกที่เน้นดิจิทัลเป็นอันดับแรก มีโอกาสสำหรับบริษัทฟินเทคที่สามารถทำสิ่งต่าง ๆ ได้เร็วขึ้นในลักษณะที่เป็นมิตรต่อผู้บริโภคมากขึ้น” Haddad กล่าว

สำหรับบริษัทเช่นเธอซึ่งติดต่อโดยตรงกับธนาคาร บรรยากาศของการคำนึงถึงต้นทุนซึ่งได้รับแรงกระตุ้นจากอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำอย่างต่อเนื่องก็ถือเป็นการเปิดกว้างเช่นกัน

“โซลูชันของเรามีจุดมุ่งหมายเพื่อลดความเสี่ยงในขณะเดียวกันก็ช่วยเพิ่มประสิทธิภาพและลดต้นทุนให้กับธนาคาร” Haddad กล่าว “เมื่อทุกคนมุ่งเน้นไปที่การลดต้นทุน จึงมีโอกาสที่แท้จริงที่จะก้าวเข้ามาและพูดว่า 'การนำโซลูชันเทคโนโลยีใหม่เข้ามาช่วยให้คุณทำเช่นนั้นได้อย่างไร'”

อ่านเพิ่มเติมเกี่ยวกับฟินเทค

สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม เทรซี่นายกเทศมนตรี รองผู้อำนวยการอาวุโส กองบรรณาธิการ (617) 253-0065 tmayor@mit.edu

As an expert in the field of fintech, I can offer a comprehensive understanding of the concepts mentioned in the article. Fintech, short for financial technology, represents the convergence of financial services and technology to revolutionize the industry. The evidence provided in the article supports the assertion that fintech is not limited to consumer-centric applications but extends to various sectors, including banking, insurance, property management, and government regulation.

The market data projection of reaching $305 billion by 2025 indicates the rapid growth of fintech, driven by both consumer adoption and businesses, particularly small and medium-sized enterprises, embracing fintech solutions for banking, payments, financial management, financing, and insurance.

The article emphasizes the intersection of technology and entrepreneurship as the defining characteristic of fintech. Notably, the roots of fintech can be traced back to pioneers like Michael Bloomberg, whose financial technology company changed the landscape of the industry. Fintech, according to experts like Bill Aulet, is about innovation originating outside traditional financial institutions, introducing technology to elevate financial services to new levels.

The historical context provided by Gary Gensler outlines key developments in the mid-1990s, such as the internet, mobile phones, and the cloud, as catalysts for modern fintech. The broad scope of fintech is highlighted by its application in various domains, including payments, credit, insurance, robo-advisory, and regtech (regulatory technology).

The article also discusses the evolving finance technology stack, with a focus on upcoming innovations in artificial intelligence, machine learning, and natural language processing. Open application programming interfaces (APIs), blockchain, and the role of data in decision-making are acknowledged as pivotal components of the fintech landscape.

Four pillars of fintech success, as outlined by Bill Aulet, encompass entrepreneurship, technology, domain knowledge, and policy/regulation. These pillars emphasize the importance of a clear value proposition, technological expertise, deep industry knowledge, and adherence to regulatory considerations for fintech ventures to succeed.

The competitive landscape of fintech is explored, noting that fintech companies do not disrupt industries in the same way as startups in other sectors. Instead, they find unique niches within larger financial institutions, collaborating or being acquired by established players. The presence of Big Finance and Big Tech in the fintech space is acknowledged, with a focus on startups identifying areas where they can add value and enhance user experiences.

The regulatory landscape is also discussed, pointing out the mixed signals in government approaches, ranging from cautious integration to more open experimentation. The importance of consumer protection, financial inclusion, and the role of Big Tech in achieving these goals are highlighted as key considerations for regulators.

In conclusion, the article provides a comprehensive overview of the fintech industry, covering its historical roots, market trends, technological innovations, success factors, competitive dynamics, and regulatory challenges. The insights from industry experts contribute to a nuanced understanding of the multifaceted nature of fintech and its evolving role in shaping the financial world.

Fintech อธิบาย | เอ็มไอที สโลน (2024)

References

Top Articles
Latest Posts
Article information

Author: Fr. Dewey Fisher

Last Updated:

Views: 5988

Rating: 4.1 / 5 (62 voted)

Reviews: 85% of readers found this page helpful

Author information

Name: Fr. Dewey Fisher

Birthday: 1993-03-26

Address: 917 Hyun Views, Rogahnmouth, KY 91013-8827

Phone: +5938540192553

Job: Administration Developer

Hobby: Embroidery, Horseback riding, Juggling, Urban exploration, Skiing, Cycling, Handball

Introduction: My name is Fr. Dewey Fisher, I am a powerful, open, faithful, combative, spotless, faithful, fair person who loves writing and wants to share my knowledge and understanding with you.